近半年來,一類非主流基金一下子占據了各大媒體的頭版頭條,這類爆款定期開放基金發行首日便被搶購一空,讓不少投資者措手不及,而錯過這些產品就要“三年等一回”。記者整理了本月下旬即將發行和打開申購贖回的多只定開基金,投資的基民根據自己的實際,抓住認購機會。
定開基金具備三個優點
定開基金近半年來如此受到市場青睞,一方面與明星公司、明星基金經理自身有關,東方證券資管、興全基金等機構在行業內樹立了較好的品牌口碑;另一方面也與這類產品的設計相關。
從富國成長優選三年定開擬任基金經理魏偉處,記者了解到定開產品自身的設計具備三個優點:首先,盡管在產品契約中沒有寫明,但大部分公司的定開產品都是以做絕對收益為目標,盡可能降低組合的波動性;其次,由于沒有每天的申贖,就不需要過分考慮流動性問題,有利于為基金經理做好業績提供一個更好的環境;最后,定期封閉運作更好地兼顧了基金經理策略獨立性與基金投資者紀律性相互契合的問題。
長期業績還要等待市場檢驗
據wind資訊數據,目前市場上43只可統計業績的股票型定期開放基金(包括靈活配置型、偏股混合型)去年的表現分化較大,東方紅睿元三年定期取得了57.53%的回報,8只定開基金的業績超過10%,20只定開基金的業績在10%至-10%之間。不過,基民需要注意的是,定期開放基金這類新興產品樣本數量較少,長期業績還要等待市場多輪周期的檢驗。此外,由于募集規模不設上限,爆款產品過大的規模也給基金經理今后的操作帶來較大的難度與風險。
格上理財分析師楊曉晴對記者表示,“對爆款基金也不要期望過高,并不是所有明星產品的業績都能大幅跑贏市場,雖然基金經理的管理能力起到了至關重要的作用,但基金的絕對收益還需要大趨勢來決定。”
新發定開基金盤點
東方紅本月開放、首發各一款定開產品
作為以定開產品而廣為人知的公司,東方證券資管本月將開放一款產品。1月22日,東方紅睿元三年封閉期滿打開申購贖回,隨后轉入下一個封閉周期。記者了解到,明星基金經理林鵬已經卸任該基金的掌門人,目前該產品的基金經理是韓冬,在韓冬任職期間,其掌管的東方紅中國優勢、東方紅睿豐回報分別為18.85%、36.95%。
1月23日,東方紅睿澤三年定開靈活配置首發,公告顯示,東方紅睿澤三年定開僅發行一天,認購資金起點為1000元,單個基金賬戶認購金額上限為1萬元,為了兼顧封閉期內投資者的流動性需求,東方紅睿澤三年定開混合基金計劃在成立后第一個封閉期內申請在上交所上市交易,上市后投資者可以通過二級市場交易基金份額。
東方紅睿澤的擬任基金經理是周云,周云有兩年半的基金管理經驗,掌管過東方紅睿滿滬港深混合、東方紅京東大數和東方紅新動力(310328,基金吧)混合,任職回報分別為68.43%、52.20%、58.54%。
富國基金(博客,微博)首發三年定開產品
本月23日,富國基金旗下富國成長優選三年定期開放靈活配置首募,該基金在封閉期內投資股票的比例為0至100%。擬任基金經理魏偉具有超過6年的基金管理經驗,目前魏偉掌管的基金包括富國低碳環保和富國新興產業兩只明星產品,目前兩只基金的總規模為106.80億元,據Wind資訊數據,在魏偉任職期間,兩只基金的年化回報率分別為34.64%和13.85%,并分別取得了111.00%和29.27%的超越基準回報。從目前的情況來看,魏偉熱衷于成長股的投資機會,魏偉也表示,“2017年主要是偏價值漲的比較多,所以價值股的熱度比成長股的熱度高,如果從三年的時間維度看,目前投資成長股的收益率和回報成功的概率還是非常大的。”
信息時報記者 趙晛
(責任編輯:任剛 HF008)