回顧2020,可以算是公募基金的大年。公募權益基金充分發揮專業優勢收益頗豐,混合型基金過去一年平均收益40.17%,過去兩年平均收益82.26%,展現出很強的賺錢效應(數據來源:銀河證券一級分類,20201211)。與此同時權益新基發行火熱,權益資產配置漸成配置主流,截至2020年11月底,公募基金管理總規模達到18.75萬億元,其中,權益類基金總規模達到5.88萬億元,占比31.37%,比去年底占比大幅提升近10個百分點(數據來源:中國證券投資基金業協會、Wind資訊《權益類基金市場占比大幅提升,明年還要繼續?》)。
在此背景下,實力平臺發行的新權益基金成為市場關注焦點,公募“老五家”之一博時基金實力護航、權益投資主題組投資副總監吳渭領銜的博時匯興回報一年持有期靈活配置基金(基金代碼:011056)1月11日重磅首發,幫助投資者掘金新時代權益投資機遇。
博時匯興回報的擬任基金經理吳渭作為博時權益“明星中生代”,擁有13.3年證券從業經驗,2007年碩士畢業后即加入買方投資機構成為研究員,研究功底扎實;2013年正式開始管理公募基金,現任權益投資主題組投資副總監,投研經驗豐富(數據來源:基金2020年三季報)。在多年的實戰打磨中,吳渭也逐漸構建起了自身的研究體系,堅持絕對收益理念,精選大盤成長風格個股,看重估值擴張和企業盈利,賺取時代趨勢和企業成長的錢。
經過多種市場風格轉換的歷煉,吳渭過往管理產品的業績被市場驗證并認可,吳渭在管基金,任職期間,會計年度回報均取得正收益。代表作博時匯智回報2017、2018、2019、2020年以來,連續4年為正,尤其是2018年,當年滬深300指數下跌超25%,全市場股混基金超88%為負,而博時匯智回報以年度正收益排名同類前6%(19/346)(數據來源:基金定期報告、博時基金、銀河證券,截至2020.9.30;過往業績不代表未來收益。2018年前成立的股混基金共計2541只(AC份額合并計算),2018年完整年度負收益的有2244只,占比約88% ),任職最大回撤僅僅為-15.78%,占同類排名前20%,展現出很強的投資紀律與回撤控制能力(數據來源:博時基金,銀河證券、wind,過往業績不代表未來收益,博時匯智回報的任職統計區間為:2017.4.12-2020.12.04,同類產品為銀河證券混合基金-靈活配置型基金(股票上下限0-95%+基準股票比例60%-100%)(A類)共351只)。
作為一款靈活配置基金,博時匯興回報投資股票資產占基金資產的比例為0%—95%,倉位靈活、進可攻退可守;與此同時,該基金可同時投資A股、港股,港股通標的股票的投資比例為股票資產的0%-50%。此外從產品設計來看,該基金設置了一年持有期,加強對投資者長期投資的引導,兼顧收益性和流動性。
針對市場的頻繁波動,該基金將堅持絕對收益導向,深入研究驅動下的中長期投資,堅持價值投資理念,充分發揮專業研究與精選個股能力,力爭組合資產實現長期穩健的增值,力爭為投資者帶來較好的投資體驗。
前瞻后市,吳渭表示,2021年全球經濟周期將對A股投資產生較大的影響,經濟上行和通脹的同比增速高點將會出現在2021年二季度,A股自2020年四季度到2021年上半年處在典型的復蘇期,體現為基本面驅動的特征,上半年關注盈利驅動的三條主線(出口鏈、通脹鏈、出行鏈),風格擴散并均衡化。
產業趨勢和主題方面,吳渭認為三大方向值得關注,分別是十四五規劃與雙循環的政策紅利、戰略性新興產業規劃新增領域與確定性強領域、消費升級背景下的新消費趨勢。
博時匯興回報產品風險等級:中