8月23日,格力電器就收購(gòu)銀隆珠海銀隆新能源有限公司(以下稱銀隆)及配套募集資金的方案舉行了媒體見(jiàn)面會(huì)。格力電器董事長(zhǎng)董明珠表示,收購(gòu)銀隆不是為了做大營(yíng)收和跨界進(jìn)入汽車領(lǐng)域,而是看重銀隆的鈦酸鋰電池技術(shù)。在見(jiàn)面會(huì)上,收購(gòu)原因、銀隆的業(yè)績(jī)承諾、應(yīng)收賬款過(guò)大等問(wèn)題成為媒體關(guān)注的焦點(diǎn)。
8月18日,格力電器在停牌半年以后公布定增方案,將以130億元估值發(fā)行股份收購(gòu)珠海銀隆100%股權(quán),同時(shí)擬通過(guò)鎖價(jià)方式向格力集團(tuán)、格力電器員工持股計(jì)劃、銀通投資集團(tuán)等8名認(rèn)購(gòu)方非公開(kāi)發(fā)行股份募集配套資金,募集資金總額不超過(guò)100億元。董明珠表示:“如果只是為了造車、為了‘下一個(gè)一千億’,那格力和銀隆的合作就是盲目的,鈦酸鋰電池的核心技術(shù)才是收購(gòu)的最重要原因。”銀隆的鈦酸鋰技術(shù)全球領(lǐng)先,具有安全、節(jié)能、使用壽命長(zhǎng)、充電快等優(yōu)點(diǎn)。而格力電器的發(fā)展需要儲(chǔ)能技術(shù),如果選擇自主開(kāi)發(fā),投入的研發(fā)經(jīng)費(fèi)極有可能超過(guò)100億,且難以保證成果,因此,收購(gòu)銀隆是一舉多得。通過(guò)銀隆掌握的鈦酸鋰電池技術(shù),格力不僅能夠快速切入新能源電動(dòng)汽車領(lǐng)域,更重要的是在儲(chǔ)能業(yè)務(wù)上能夠大有作為。
珠海銀隆2015年?duì)I收38.6億元,歸母凈利潤(rùn)4.5億元,被收購(gòu)方承諾公司2016年、2017年、2018年的實(shí)際凈利潤(rùn)分別不低于7.2億、10億及14億元。董明珠表示,格力電器在電機(jī)、電控以及工業(yè)生產(chǎn)設(shè)備的研發(fā)制造上已經(jīng)有了深厚的積累,并且在全球有成熟的銷售網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng),收購(gòu)成功之后,銀隆能夠借助格力優(yōu)勢(shì)迅速在全國(guó)范圍內(nèi)打開(kāi)新市場(chǎng)。她還透露,銀隆僅七八月份就接到30多億訂單,接近去年全年水平。收購(gòu)?fù)瓿珊?,格力可以在成本控制、質(zhì)量控制、知名度、銷售渠道等方面給予銀隆全方位的提升,銀隆有很大的利潤(rùn)成長(zhǎng)空間,完成業(yè)績(jī)承諾完全沒(méi)有問(wèn)題。
2014年末、2015年末和2016年6月末,珠海銀隆的應(yīng)收賬款賬面余額分別為3億、31.8億、47.7億元,占當(dāng)期營(yíng)業(yè)收入的比例分別為86.60%、82.35%、192.10%。對(duì)此,珠海銀隆董事長(zhǎng)魏銀倉(cāng)解釋,這主要是因?yàn)樾履茉雌?ldquo;騙補(bǔ)”事件爆發(fā)之后,國(guó)家及地方財(cái)政補(bǔ)貼延遲發(fā)放。他認(rèn)為,國(guó)家對(duì)新能源汽車的騙補(bǔ)普查,越嚴(yán)格越好,銀隆從電池材料起步,延伸到電動(dòng)汽車動(dòng)力總成及整車的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售,有完整的產(chǎn)業(yè)鏈,不但不受負(fù)面影響,還得到了積極正面的影響。未來(lái)新能源補(bǔ)貼政策出臺(tái)以后,應(yīng)收賬款問(wèn)題將得到解決。他表示,由于技術(shù)的限制,目前的新能源技術(shù)在客車、公交車應(yīng)用上更有優(yōu)勢(shì),但銀隆在家庭用新能源汽車上也有規(guī)劃,研發(fā)已取得初步成果。
此次格力收購(gòu)銀隆的同時(shí)還制定了配套募集資金的方案,“格力電器員工持股計(jì)劃”格外引人注目。格力電器員工持股計(jì)劃擬認(rèn)購(gòu)1.53億股,總額23.8億元,其中董明珠出資金額約9.37億元,占總份額的39.52%,增發(fā)完成后董明珠個(gè)人持股格力1億股,持股比例從目前的0.74%上升到1.3%。不過(guò),在8月18日國(guó)資委公布的《關(guān)于國(guó)有控股混合所有制企業(yè)開(kāi)展員工持股試點(diǎn)的意見(jiàn)》中提到,單一員工持股比例不高于1%。對(duì)此,格力電器副總裁、董事會(huì)秘書(shū)望靖東表示,1%針對(duì)單一方案,在此次員工持股計(jì)劃中,董明珠所持股份權(quán)益對(duì)應(yīng)的股票總數(shù)未超過(guò)公司股本總數(shù)的1%,符合規(guī)定。此次格力電器員工持股計(jì)劃共有4700名員工參與,對(duì)于留住人才、保持企業(yè)和員工的“協(xié)同發(fā)展”,共享發(fā)展成果意義重大。