近期國家統計局公布2020年第七次人口普查數據。統計顯示,截至2020年底,我國60歲及以上老年人口達到2.64億,占總人口比重達18.7%,相比2010年第六次人口普查數據,60歲及以上人口的比重上升5.44%。逐年增長的老年群體對養老、醫療等方面需求日益強烈。資本市場作為經濟的“晴雨表”會率先做出“反應”,WIND數據顯示,人口普查數據公布的當周(5.10-5.14),醫療生物行業以7.58%的漲幅位居28個申萬一級行業首位,而以長盛醫療行業基金為代表的相關主題基金凈值也水漲船高。
WIND數據統計,截至2021年5月14日,醫藥行業近5年與3年收益率分別為85.28%和45.94%,均位列28個申萬一級行業前5位。長盛基金周思聰就此分析表示,醫藥板塊值得長線布局,具備較好抗風險能力。從國外市場的長期經驗來看,醫藥行業是可以永久享受人口紅利的行業,我國醫藥有其他國家不可比擬的優勢,相比而言,是發展空間更大的優質賽道。不論市場風格是進攻還是防守,大多數年份醫藥行業是較好的行業配置選擇。在流動性寬松,市場整體風格偏成長時,醫藥板塊的整體估值在成長性板塊中具有優勢;一旦市場出現風險偏好下降,醫藥行業的確定性會使其具有較好的抗風險能力。
銀河數據統計顯示,由周思聰擔綱管理的長盛養老健康產業、長盛醫療行業在人口普查數據公布的當周(5.10-5.14)凈值分別上漲7.02%和7.58%。資料顯示,長盛養老健康產業和長盛醫療行業基金均以醫療行業的優質上市公司為主要投資方向,其中長盛養老健康產業的投資范圍還覆蓋養老居、養、樂三個方面,除了醫藥屬性還帶有“消費屬性”。事實上,兩只基金不僅短期爆發力強,中長期業績表現同樣可圈可點。銀河數據顯示,截至2021年5月14日,長盛養老健康產業與長盛醫療行業近1年分別以77.93%和66.03%的收益率位列同類基金前10名(9/492和6/24),二者近兩年凈值漲幅均超過140%。
據了解,作為長盛基金研究部副總監,周思聰始終專注大消費研究領域,擁有14年消費和醫藥行業投資管理經驗,基本面研究功底扎實,多次挖掘出極具成長性的個股。兩只基金的2020年報顯示,長盛養老健康產業十大重倉股中五糧液、愛爾眼科、中國中免、安井食品等個股報告期間均漲超60%;長盛醫療行業十大重倉股中也不乏愛爾眼科、通策醫療和金域醫學等醫藥牛股。
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