銀監(jiān)會(huì)國(guó)有重點(diǎn)金融機(jī)構(gòu)監(jiān)事會(huì)主席于學(xué)軍出席
由新浪財(cái)經(jīng)主辦的“2015中國(guó)銀行業(yè)發(fā)展論壇暨第三屆銀行綜合評(píng)選頒獎(jiǎng)典禮”于7月9日在北京舉行。銀監(jiān)會(huì)國(guó)有重點(diǎn)金融機(jī)構(gòu)監(jiān)事會(huì)主席于學(xué)軍出席并發(fā)布主旨演講。他表示, 銀行作為一個(gè)市場(chǎng)主體,在國(guó)民經(jīng)濟(jì)循環(huán)中主要發(fā)揮中介的作用。
而在今天中國(guó)經(jīng)濟(jì)下行壓力持續(xù)加大的情況下,銀行業(yè)也面臨前所未有的挑戰(zhàn)。只有要擁抱互聯(lián)網(wǎng),與金融市場(chǎng)深度融合才能有未來(lái)。
以下為演講實(shí)錄:
于學(xué)軍:各位來(lái)賓,女士們,先生們,大家上午好!我很高興有機(jī)會(huì)來(lái)參加我們今天這個(gè)論壇,和大家共同探討未來(lái)銀行之路。我認(rèn)為,當(dāng)前中國(guó)銀行業(yè)的確面臨著挑戰(zhàn),所以我今天的演講主要講兩個(gè)部分,第一個(gè)部分,今天中國(guó)銀行業(yè)面臨著困難局面或嚴(yán)峻挑戰(zhàn),是如何形成或者原因何在呢?這是探討的第一個(gè)問(wèn)題。這里我講三個(gè)方面:
第一,中國(guó)經(jīng)濟(jì)下行壓力持續(xù)加大,金融風(fēng)險(xiǎn)不斷爆發(fā)。
這輪中國(guó)經(jīng)濟(jì)下行周期實(shí)際上從2012年就開(kāi)始了,當(dāng)時(shí)首先在浙江出現(xiàn)了大量民營(yíng)企業(yè)倒閉潮,發(fā)生不少企業(yè)的老板跑路、跳樓的現(xiàn)象,大家都有這樣的印象。這些企業(yè)倒閉,銀行自然會(huì)產(chǎn)生大量的不良資產(chǎn)。
2013年這股風(fēng)傳輸?shù)浇K等東部沿海地區(qū),現(xiàn)在2013年、2014年這個(gè)期間,在江蘇上海也出現(xiàn)了銀行大量不良資產(chǎn),其中由以鋼貿(mào)為慎,鋼貿(mào)江蘇和上海是重災(zāi)區(qū),東部經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)下行,對(duì)東部經(jīng)濟(jì)的整體帶動(dòng)力量就會(huì)減弱,隨著中西部地區(qū)的能源、原材料減少,從而迅速影響到減少,從而迅速影響到東北、華北原材料,出現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)困難。
2014年,全國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)最慢的省份主要集中在這個(gè)區(qū)域,煤炭、石油、鋼材、銅鋁、平板玻璃、水泥等幾乎所有的能源、原材料產(chǎn)品價(jià)格都出現(xiàn)了大幅下滑,中國(guó)CPI連續(xù)下降,并且至今未見(jiàn)降幅減緩趨勢(shì)。這反映在企業(yè)當(dāng)中就出現(xiàn)了生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)困難、經(jīng)濟(jì)效益下降,我們從2012年到現(xiàn)在基本上面臨著這樣的局面。
同時(shí)值得一提的是,在這個(gè)過(guò)程當(dāng)中,我們面臨著這樣的宏觀大勢(shì),我們并未清醒的認(rèn)識(shí)到這輪經(jīng)濟(jì)下行的長(zhǎng)期性、系統(tǒng)性和艱巨性,因此在不少策略上,多少帶一些臨時(shí)性、暫時(shí)性的問(wèn)題,這使不少宏觀政策效益并不明顯,就是我們這一輪宏觀調(diào)控有這樣的一些特點(diǎn)。甚至在持續(xù)的經(jīng)濟(jì)下行,以及企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)不斷爆發(fā),消耗了銀行大量的呆壞賬、準(zhǔn)備金,這使銀行經(jīng)營(yíng)效益受到越來(lái)越大的影響,盈利能力快速下滑。
最近我到江蘇,跟一些行長(zhǎng)見(jiàn)面,他們反映了現(xiàn)在銀行,一方面是營(yíng)業(yè)收入下降,另一方面不良在不斷的爆發(fā),受兩方面的擠壓,銀行的行長(zhǎng)覺(jué)得現(xiàn)在日子非常難過(guò),干了幾十年的行長(zhǎng),不知道現(xiàn)在銀行下一步做什么,覺(jué)得非常困難,反映的就是這樣一種局面。
第二點(diǎn),宏觀調(diào)控政策以及金融改革措施對(duì)銀行形成明顯的擠壓效益。面對(duì)復(fù)雜的國(guó)際經(jīng)濟(jì)金融環(huán)境和國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)下行壓力不斷加大的形勢(shì),我國(guó)宏觀調(diào)控政策在保持宏觀低迷的情況下不斷放松,主要體現(xiàn)為降準(zhǔn)、降息,當(dāng)然這個(gè)里面去年央行還發(fā)明了不少新的政策工具,用以保持初步的流動(dòng)性。降準(zhǔn)降息過(guò)程中。
其實(shí)里面最關(guān)鍵的是降息,降息實(shí)際上又伴隨著利率市場(chǎng)化改革的實(shí)施,因?yàn)槲覀兘迪⒋蠹抑?,一邊降息一邊把利率管制存款上浮的幅度加寬,貸款里放開(kāi)。我們現(xiàn)在的存款利率已經(jīng)可以上浮50%,已經(jīng)接近利率市場(chǎng)化這樣的水平,又加大了銀行負(fù)債成本,促使利差收窄,直接沖擊銀行的盈利水平。
而在資產(chǎn)端,銀行一方面是負(fù)債,另一方面是資產(chǎn),在這個(gè)資產(chǎn)端隨著宏觀調(diào)控政策的不斷放寬,央行又花大力氣,引導(dǎo)金融市場(chǎng),同時(shí)成本降低,銀行資產(chǎn)端的收益水平出現(xiàn)下降,這使銀行貸款利率出現(xiàn)一定程度的下降,現(xiàn)在引導(dǎo)社會(huì)反映融資難、融資貴,現(xiàn)在整個(gè)全社會(huì)的融資成本開(kāi)始出現(xiàn)了下降,銀行資產(chǎn)的收益水平也出現(xiàn)了下降。
第三點(diǎn),股票市場(chǎng)的暴跌。互聯(lián)網(wǎng)金融、存款保險(xiǎn)推出,以及一系列監(jiān)管措施的出臺(tái),也對(duì)銀行業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)管控的水平,以及盈利能力帶來(lái)明顯的影響。這一段我講三個(gè)方面的問(wèn)題,第三個(gè)問(wèn)題涉及的面很廣,我們還有很多的嘉賓要開(kāi)始演講,所以這一部分我們就不再講了。這是我講的第一個(gè)部分,就是我們現(xiàn)在銀行面臨的挑戰(zhàn)。
第二個(gè)部分,銀行如何實(shí)現(xiàn)升級(jí)。因?yàn)槲覀冞@次演講就是“挑戰(zhàn)與升級(jí)”,所以第一個(gè)講面臨的挑戰(zhàn),第二個(gè)部分就講現(xiàn)在面臨實(shí)現(xiàn)的升級(jí)。銀行作為一個(gè)市場(chǎng)主 體,在國(guó)民經(jīng)濟(jì)循環(huán)中主要發(fā)揮中介的作用。雖然過(guò)去我們常說(shuō)金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心,是經(jīng)濟(jì)的血液,但總體上它是現(xiàn)代服務(wù)業(yè)的一部分,銀行作為一個(gè)中介實(shí)際上是一個(gè)被動(dòng)的。銀行里不開(kāi)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、離不開(kāi)市場(chǎng),離開(kāi)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)、離開(kāi)市場(chǎng)它就成為無(wú)源之水,因此銀行一定是圍繞著市場(chǎng)主體作業(yè),有什么樣的市場(chǎng)主體就有 什么樣的銀行業(yè)務(wù)、銀行服務(wù),市場(chǎng)主體是第一位的,銀行服務(wù)這些業(yè)務(wù)是第二位的。研究銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展,銀行的轉(zhuǎn)型升級(jí),首先應(yīng)當(dāng)研究市場(chǎng)主體及其變化,以 及金融市場(chǎng)本身的變化與結(jié)構(gòu)。
我們舉一個(gè)例子,在中國(guó)有一個(gè)很突出的現(xiàn)象,那就是央企包括國(guó)企,各地也有大量的國(guó)企,很大,很多,在一些領(lǐng)域帶有壟斷性地位,銀行很愿意做央企的工作, 在信貸市場(chǎng)上占有一定的比重,就是銀行,尤其是來(lái)北京以后發(fā)現(xiàn),一些國(guó)有銀行,國(guó)企他們的業(yè)務(wù)量很大、金額也很大,占有一定的比重。為什么呢?
第一,在中國(guó),因?yàn)檠肫蠛艽?,帶有壟斷性,?jīng)濟(jì)效益有保障。第二,有政府做背景、做背書(shū),可享受政策的優(yōu)惠,自然信譽(yù)較好。第三,它控制、壟斷一部分國(guó)有資源。因?yàn)槲覀儑?guó)家過(guò)去是計(jì)劃經(jīng)濟(jì),現(xiàn)在是發(fā)展中國(guó)特色的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì),政府在整個(gè)經(jīng)濟(jì)社會(huì)的結(jié)構(gòu)中始終占有非常突出的地位、作用,大量的財(cái)政收入,有一部分投資支出, 很大一部分就是央企,這個(gè)體系就壟斷了一部分。第四,國(guó)有觀念作怪。
因?yàn)樽鳛檠肫蟆?guó)有企業(yè),即使發(fā)生風(fēng)險(xiǎn),銀行業(yè)覺(jué)得好解脫。這樣的結(jié)構(gòu)就帶來(lái)一個(gè)問(wèn)題,未來(lái)央企改革的方向,就是說(shuō)未來(lái)的這樣一個(gè)狀態(tài)會(huì)是一個(gè)什么樣的。如果是這樣一個(gè)狀況,仍然保持著,維持一個(gè)龐大帶有壟斷性的優(yōu)勢(shì)的體制與體系,對(duì)銀行來(lái)說(shuō)這塊業(yè)務(wù)仍然是很重要的,央企仍然是他們最重要的客戶之一。
再比如,政府融資平臺(tái),這也是很有中國(guó)特色的一個(gè)現(xiàn)象。去年國(guó)務(wù)院發(fā)布43號(hào)文,對(duì)此進(jìn)行規(guī)范,這個(gè)文件影響很大。按文件要求,今后地方負(fù)債必須納入財(cái)政預(yù)算,實(shí)際執(zhí)行當(dāng)中卻遇到了經(jīng)濟(jì)下行、壓力持續(xù)加大、固定資產(chǎn)投資增速下滑等問(wèn)題,實(shí)際上去看發(fā)現(xiàn),方法、渠道還很多,所以實(shí)際執(zhí)行當(dāng)中產(chǎn)生了一些問(wèn)題, 政府融資平臺(tái)下一步何去何從,對(duì)銀行信貸業(yè)務(wù)也會(huì)帶來(lái)很大的影響。
第三,互聯(lián)網(wǎng)金融。對(duì)銀行業(yè)來(lái)說(shuō),除了普遍的P2P模式之外,最近比較引人關(guān)注的就是微眾銀行和網(wǎng)上銀行,他們這個(gè)模式顛覆了傳統(tǒng)銀行的理念,利用各自的互聯(lián)網(wǎng)資源優(yōu)勢(shì),解決中小企業(yè)和個(gè)人小額融資問(wèn)題,這對(duì)傳統(tǒng)銀行應(yīng)該是一個(gè)很好的啟示。
第四,金融市場(chǎng)的發(fā)展。從傳統(tǒng)的間接融資模式,逐步加大直接融資的比重,這將是中國(guó)金融業(yè)的大勢(shì)所趨。這樣未來(lái)隨著中國(guó)資本市場(chǎng)的大發(fā)展,一定會(huì)對(duì)銀行業(yè)務(wù)帶來(lái)明顯的影響。
這是我在上面從四個(gè)方面把現(xiàn)在我們的一些趨勢(shì)做一個(gè)簡(jiǎn)要的概述,有的限于時(shí)間沒(méi)有展開(kāi)。
綜上,我認(rèn)為未來(lái)中國(guó)銀行業(yè)的升級(jí)應(yīng)該體現(xiàn)在如下幾個(gè)方面:
第一,業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)。關(guān)注央企在改制及經(jīng)營(yíng)情況的變化,關(guān)注政府類負(fù)債模式的變化以及銀行的切入方式,關(guān)注城鎮(zhèn)化發(fā)展以及地方以及房地產(chǎn)市場(chǎng)的變化。按揭類貸款應(yīng)該是銀行長(zhǎng)期的一個(gè)業(yè)務(wù)重點(diǎn),但需要更加穩(wěn)健、嚴(yán)謹(jǐn),不易突飛猛進(jìn),關(guān)注小微等成長(zhǎng)類企業(yè)發(fā)展,并開(kāi)拓投資類企業(yè),關(guān)注科技創(chuàng)新企業(yè)的發(fā)展,并提供多方面的服務(wù)。此外,對(duì)一些部分不是全部,對(duì)三種金融提供服務(wù),這也是一個(gè)方向。
第二,要擁抱互聯(lián)網(wǎng),與成熟的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)結(jié)合,創(chuàng)新發(fā)展業(yè)務(wù)模式。
第三,與金融市場(chǎng)深度融合,發(fā)展好投資銀行業(yè),商業(yè)銀行一定要與投資銀行的業(yè)務(wù)相結(jié)合,把這方面的業(yè)務(wù)發(fā)展好。
第四,風(fēng)險(xiǎn)控制更加嚴(yán)格,按銀行的規(guī)律辦銀行。
銀監(jiān)會(huì)國(guó)有重點(diǎn)金融機(jī)構(gòu)監(jiān)事會(huì)主席于學(xué)軍:銀行業(yè)轉(zhuǎn)型的建議:1、清醒認(rèn)識(shí)現(xiàn)階段中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的特征、趨勢(shì),準(zhǔn)確分析形勢(shì),把握商機(jī);2、主動(dòng)適應(yīng)發(fā)展潮流,早進(jìn)入早開(kāi)發(fā)早應(yīng)對(duì),掌握主動(dòng)權(quán);3、科技開(kāi)發(fā)和全面風(fēng)險(xiǎn)管理及時(shí)跟上,以有效應(yīng)對(duì)日益復(fù)雜的內(nèi)部管理和外部環(huán)境。國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的特征、趨勢(shì),準(zhǔn)確分析形勢(shì),把握商機(jī);2、主動(dòng)適應(yīng)發(fā)展潮流,早進(jìn)入早開(kāi)發(fā)早應(yīng)對(duì),掌握主動(dòng)權(quán);3、科技開(kāi)發(fā)和全面風(fēng)險(xiǎn)管理及時(shí)跟上,以有效應(yīng)對(duì)日益復(fù)雜的內(nèi)部管理和外部環(huán)境。